стр. 1
(всего 8)

СОДЕРЖАНИЕ

Вперед >>

ЧУБ Борис Андреевич












УПРАВЛЕНИЕ ИНВЕСТИЦИОННЫМИ ПРОЦЕССАМИ В РЕГИОНЕ

Монография












Москва
1999



ББК 65.05
УДК 338 (470.4)

Ч81


ISBN 5-89263-089-7






Ч81
Чуб Б. А. Управление инвестиционными процессами в регионе. – М.: БУКВИЦА, 1999, 186 с., с ил.

ISBN 5-89263-089-7

В монографии рассмотрены проблемы создания финансового рынка в регионе, а также эффективного управления региональной инвестиционно-заемной системой. Подробно проанализированы варианты региональных инвестиционных программ.
Обширный методический материал, наличие рисунков и схем делают монографию информативной, а наличие математического аппарата и экономических алгоритмов позволяют создать комплексный инструментарий по оценке инвестиционных ценностей.
Большое внимание уделено оценке кредитоспособности региона, как одному из инструментов повышения его инвестиционной привлекательности.
Монография будет полезна широкому кругу читателей, интересующихся проблемами регионального инвестирования.



ISBN 5-89263-089-7

ББК 65.05

© Чуб Б. А., 1999
© ЗАО ИПЦ "БУКВИЦА", 1999

ОГЛАВЛЕНИЕ
ВВЕДЕНИЕ 4
ГЛАВА 1. ПРОБЛЕМЫ ФОРМИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ СИСТЕМЫ В РЕГИОНЕ 6
1.1. Основы региональной бюджетной политики 6
1.2. Инвестиционные взаимоотношения в регионе 20
1.3. Конкурентоспособность региона и методика ее оценки 36
ГЛАВА 2. УЧАСТИЕ КОРПОРАЦИЙ В ИНВЕСТИЦИОННОМ ПРОЦЕССЕ 57
2.1. Корпоративное управление в России 57
2.2. Инвестиционная стратегия корпорации в регионе 71
2.3. Инвестиционный анализ и теория портфеля 82
ГЛАВА 3. МЕХАНИЗМЫ РЕГУЛИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЦЕССОВ В РЕГИОНЕ 128
3.1. Региональный финансовый рынок 128
3.2. Структура инвестиционно-заемной системы региона (на примере Республики Татарстан) 148
3.3. Проблемы экономической безопасности инвестиционных процессов 156
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 183
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 185


ВВЕДЕНИЕ
В программах Правительства РФ региональная политика рассматривается как органическая часть общей социально-экономической политики государства, синтезирующая ее региональные аспекты. Вместе с тем, это часть общей национальной политики, создающая экономические основы целостности Российского государства, всех жизненно важных направлений развития общества.
Очевидно, что явление регионализма требует комплексного подхода к анализу общеэкономических взаимосвязей и территориально обособленных экономических систем.
На наш взгляд, углубление реализации принципов регионализма до отдельного поселения не отвечает реальным экономическим отношениям. Города, районы, сельские и другие населенные пункты не обладают той самостоятельностью, которой располагает субъект федерации. Они также не являются подсистемой единого народнохозяйственного комплекса, а выступают лишь как составная часть региональной экономики. По нашему мнению, распространение принципа регионализма до низших территориальных образований может привести к многоступенчатости управления, в частности, системы налогообложения и финансирования.
В связи с этим, в данной монографии объектом исследования является территориальное образование – субъект Российской Федерации (регион, республика в составе России, край, область).
Представляется, что хозяйство региона необходимо рассматривать в качестве подсистемы народнохозяйственного комплекса, функционирующей в соответствии с общими требованиями развития российской экономики и учитывающей характерные региональные черты. Такой подход позволяет разграничить полномочия между центром и регионами, определять принципы хозяйствования.
При этом, пропорции данных разграничений не являются постоянной величиной, а могут меняться в зависимости от уровня развития региона, а также полноты и зрелости экономических и политических взаимоотношений как внутри субъекта Федерации, так и между субъектом Федерации с одной стороны и федеральным центром – с другой.
Управление регионом как единым хозяйством, обеспечение комплексности развития региона – относительно новая задача. До сих пор территориальное управление не обладало достаточной самостоятельностью, чаще ограничивалось лишь местным хозяйством (не считая периода существования совнархозов, которые скорее выполняли роль промежуточного звена между центром и предприятиями, чем были территориальными органами управления). В современных условиях, когда субъекты Федерации обладают большей самостоятельностью, требуется разработка концепции системы регионального управления для той или иной модели рыночных отношений с учетом опыта других стран.
Одной из важнейших проблем регионального управления является формирование и управление региональными инвестиционно-заемными системами, предназначенными для привлечения и аккумулирования средств мелких и средних инвесторов для финансирования развития социально-экономический инфраструктуры регионов.
В данной монографии на основе анализа отечественного и зарубежного опыта инвестиционной деятельности предложены пути развития инвестиционных взаимоотношений в регионе, механизм регулирования региональных инвестиционных процессов и структуры инвестиционно-заемной системы региона.
Монография содержит три главы.
В первой главе рассмотрены проблемы формирования региональной инвестиционной системы.
Вторая глава содержит материалы анализа корпоративного управления в отечественной экономике и роли корпораций в региональном инвестиционном процессе.
В третьей главе изложены предложения по созданию механизма регулирования инвестиционных процессов в регионе.

ГЛАВА 1. ПРОБЛЕМЫ ФОРМИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ СИСТЕМЫ В РЕГИОНЕ
1.1. Основы региональной бюджетной политики
Характерные особенности региональной экономики
Регион как хозяйственная система представляет собой часть территории, с комплексом связей и зависимостей между предприятиями и организациями. Основным объектом хозяйственного регулирования в условиях перехода к рыночной экономике и многообразия форм собственности выступает субъект Федерации. Именно это звено обладает всеми признаками системы, в первую очередь свойством целостности. Каждый регион в качестве звена региональной экономики является субъектом Федерации, то есть обладает такими полномочиями в экономической, финансовой, правовой сферах, которыми не располагают звенья более низкого уровня системы территориального деления – город, район, сельский населенный пункт. Эти права предоставлены отнюдь не формально, они лишь закрепляют те особые свойства, которые приобретает область в качестве хозяйственной системы.
Региональная экономика как мезоуровень – среднее звено между макро- (государство в целом) и микроуровнем (территориальные образования в рамках субъекта Федерации) – обладает характерными особенностями.
Будучи подсистемой народного хозяйства региональная экономика не может рассматриваться как изолированная ее часть, соответственно неправомерно возводить в абсолют экономическую самостоятельность регионов – она имеет вполне определенные границы.
Региональная экономика в большей степени связана с природно-климатическими факторами – наличием полезных ископаемых, других природных ресурсов, благоприятных условий географической среды. Это обусловливает более сильную зависимость уровня развития региона от природных факторов и состояния окружающей среды.
Региональное хозяйство, являясь комплексным по сути, т.е. имея в наличии многие отрасли и производства, определенным образом связанные между собой, не обладает, как правило, гармоничной структурой. Многие регионы узко специализированы на тех или иных сферах деятельности.
Регионы как промежуточный элемент сферы жизнедеятельности непосредственно реализуют социально-экономическую политику государства, через регионы осуществляется управление всей страной, в регионах находит воплощение государственная стратегия.
Соответственно региональное управление выступает проводником общероссийских интересов с учетом, разумеется, специфики региона. Это не исключает особых аспектов управления. Наоборот, учет особенностей позволяет избежать жесткой централизации и бюрократизации хозяйственной жизни. Эффективность управления тем выше, чем свободнее в рамках единого экономического механизма субъект хозяйствования может распоряжаться своими ресурсами.
Иначе говоря, жесткая система управления менее эффективна, ибо ограничивает свободу низовых органов управления, нарушает закон обратной связи и в конечном счете ведет к нарушению саморегуляции. Региональное управление как раз и призвано устранить недостатки жесткой централизации.
Основные аспекты регионального управления
Следует выделить три аспекта регионального управления: взаимоотношения региона и федерального центра; взаимоотношения региона и местного самоуправления (городов, районов и т.д.); обеспечение комплексности развития региона как единого хозяйственного механизма (собственно региональное управление).
Во взаимоотношениях между федеральным центром и регионами используется принцип разделения предметов ведения и делегирования полномочий, закрепленный рядом нормативных актов. Центр тяжести здесь все более смещается в сторону косвенных методов регулирования – таких, как денежно-кредитная и амортизационная политика, налоговая система, использование внебюджетных целевых фондов. Особое внимание уделяется методам регулирования внешнеэкономических взаимоотношений (таможенные пошлины, экспортные премии, государственное страхование экспортных кредитов от рисков и т.п.). Вместе с тем сохраняются и традиционные формы централизованного управления, что зачастую нарушает декларированные права регионов.
Проблема управления экономикой региона должна рассматриваться в рамках концепции местного самоуправления в целом. Последняя не сводится только к поиску оптимальных форм и методов взаимодействия региональных и муниципальных органов власти. Важным моментом организации самоуправления является определение функций самих территориальных органов различных уровней исходя из целей и задач развития всего региона. В соответствии с федеральным законодательством им принадлежат основные функции регулирования рыночных отношений в пределах территории, бюджетно-финансовой политики и оперативного управления хозяйством.
С экономической точки зрения управление народнохозяйственным комплексом региона не следует ограничивать лишь организацией взаимодействия видов собственности разного уровня. Главным направлением работы и критерием эффективности должно стать повышение степени удовлетворения социально-экономических потребностей проживающего на данной территории населения на основе комплексного развития региона. Так, структура муниципального хозяйства должна быть достаточно разнообразной и включать различные хозяйственные и социальные комплексы, необходимые для всестороннего развития города, района (промышленный, строительный, аграрный, торгово-сервисный, жилищно-коммунальный, культурно-бытовой). Основой этого хозяйства, является муниципальная собственность. Но, как показывает зарубежная практика, в полной собственности муниципальных органов, а следовательно, в прямом управлении должны находиться лишь те объекты, деятельность которых не носит коммерческого характера и полностью финансируется за счет средств местных бюджетов. В современных российских условиях – это учреждения образования, здравоохранения, культуры и т.п. Все остальные звенья муниципального хозяйства могут развиваться на коммерческой или комбинированной основе.
Для обеспечения единства управления экономикой региона федеральные и региональные владельцы имущества должны в более широком масштабе делегировать региональным органам свои полномочия по управлению собственностью, в частности, предприятиями, образующими хозяйственный комплекс региона. Возможны и другие варианты организации управления экономикой региона как единой системой, однако все они должны предусматривать необходимый уровень координации деятельности органов, управляющих имуществом от лица собственников.
Центр тяжести в реализации социально-экономической политики сегодня сместился в регионы. Здесь решается проблема жизнеобеспечения населения, региональные органы управления несут главную ответственность перед населением и центром за положение в регионе. В этом и заключается смысл децентрализации управления – передать значительную часть прав и соответствующую долю ответственности на места, что идет в русле объективных тенденций развития самоуправления и вместе с тем предъявляет новые требования к региональной политике.
Кроме того, именно на уровне хозяйства субъекта Федерации обеспечивается полный цикл воспроизводства по всем его фазам и факторам. В частности, в границах региона возможно полное воспроизводство трудовых ресурсов, включая инженерные и научные кадры.
Индикаторы региональных интересов. Цели и задачи регионального развития
Региональное хозяйство как мезоуровень в отличие от предприятия не может быть обречено на ликвидацию, на юридическое, принудительное (в судебном порядке) прекращение его функций. Особенностью функционирования этого хозяйства в случае неблагоприятных обстоятельств является невозможность нормального воспроизводства экономических, демографических и природных процессов, что выражается в депрессивности региона. Сам факт наличия депрессивности противодействует реализации всех конституционных прав людей, проживающих на его территории, что чревато ростом социальной напряженности и не исключает социального взрыва.
Соответственно экономическая политика региона должна предусматривать в качестве основы стратегии разработку комплекса антидепрессивных мер на всех уровнях управления. Депрессивными районами считаются территориально-производственные структуры, в которых производственно-ресурсная база перешла в фазу устойчивого спада, исключающего возникновение новых стимулов развития. При этом речь идет о компактных территориях, в пределах которых наблюдаются повышенные темпы спада производства, снижение уровня жизни и рост безработицы, а также нарастание прочих негативных явлений (демографических, экологических и т.п.) по сравнению с общероссийскими, макрорегиональными.
По мере обретения регионами реальной самостоятельности (обособление хозяйственных и финансовых структур, децентрализация управления) формируется новая собственно региональная сфера интересов и ответственности. И хотя эти интересы – только часть мотивационных факторов, они являются основой жизнедеятельности, поскольку реализуются на конкретной территории в специфических для нее условиях.
Жизнедеятельность региона – постоянный фактор, она не может быть прекращена. Поэтому региональные интересы – это прежде всего потребность в стабильном характере воспроизводства и постоянном сохранении и приумножении потенциала региона. Иначе при нарушении стабильного процесса воспроизводства регион может перейти в разряд депрессивных. Для восстановления же подорванного потенциала депрессивного региона требуются (в частности, исходя из опыта США) десятилетия (в отличие от воссоздания отдельного предприятия), а затраты многократно выше, чем на поддержание стабильного характера воспроизводства.
К наиболее значимым индикаторам (параметрам) региональных интересов относятся:
соответствие уровня и образа жизни населения государственным и другим стандартам;
наличие региональных бюджетно-финансовых и прочих материальных источников (собственности и др.);
потенциальные возможности для использования имеющихся ресурсов, мест приложения труда, интеллекта;
наличие инфраструктуры для развития внутри- и межрегиональных связей;
природоресурсный и экологический потенциалы региона;
стабильность общественно-политической и национально-этнической ситуации.
Вместе с тем, проведение реформ регионального характера должно соответствовать правильно сформулированным государственным интересам, по крайней мере, не противоречить общему вектору реформирования.
Наряду с региональными интересами важнейшее критериальное значение для оценки ситуаций в регионах имеют цели их развития, воплощаемые в форме подготовленных управленческих решений и действий. Эти цели могут не совпадать в точности с региональными интересами, но необходимо обеспечить их принципиальное соответствие. Последнее выступает как база оценок и обоснований принятия решений и действий.
Выделим следующие основные цели регионального развития:
стратегические (поступательного или стабилизационного характера);
долгосрочные (по отдельным отраслям региона);
среднесрочные (отраслевого и функционального типа);
тактические (конкретные задания по развитию отдельных служб, объектов, регионального хозяйства в целом).
Выявление, ревизия и систематизация зафиксированных в различных документах всевозможных целей, заданий могло бы стать исходным пунктом активизации регионального управления, основными задачами которого являются:
1. Анализ и оценка общей ситуации (перечень и острота региональных проблем). Основная сложность здесь состоит в невозможности агрегированной (интегральной) оценки по одному критериальному показателю ввиду противоречивости происходящих в регионе процессов. Мировой опыт территориального управления свидетельствует о необходимости использования совокупности комплексных оценок важнейших региональных ситуаций. При этом выявление всех возможных ситуаций становится одной из главных задач их оценки.
2. Анализ и оценка конкретных проблем, требующих первоочередного вмешательства региональных властей (локальная безработица, остановка производства и т.п.).
3. Анализ и оценка последствий хода реформ. Сложность заключается в правильном определении влияния действия отдельных нормативных актов на региональные интересы (земельная реформа и реформа собственности, изменения в структуре региональной собственности, новые источники бюджетных поступлений, коммерциализация социальной сферы и т.п.).
Региональная бюджетная политика
Важной функцией самоуправления в регионе является бюджетная политика. Действующая юридическая база регулирования бюджетных отношений, на наш взгляд, не полностью отвечает требованиям самостоятельности региона. Имеются существенные противоречия в экономической основе налоговой и кредитной политики как на федеральном, так и на региональном уровнях.
Однако предложения ряда ученых превратить бюджеты территорий (вплоть до отдельного населенного пункта) в главный бюджетный уровень, где концентрировалась бы значительная часть бюджетных поступлений области, выглядят несостоятельными. Известно, что и регионы, и территории внутри регионов неоднородны по экономическому потенциалу, одни являются донорами, другие носят дотационный характер. И это следствие объективных факторов. Установление нормативов формирования бюджета отдельных территорий только в зависимости от уровня их национального богатства означало бы консервирование указанной неоднородности.
Региональная бюджетно-налоговая система, как и федеральная налоговая политика, подвергаются ныне наибольшей критике. Главное требование к ней – целевая региональная ориентация, без которой она превращается просто в нижний уровень государственной бюджетно-налоговой системы. Без этого невозможно обеспечивать независимость регионального управления, поддерживать потенциал региона на должном уровне. Другими требованиями к бюджетно-налоговой системе являются простота (доступность для исполнения), понятность (обоснованность принципов построения), справедливость (учет региональных и государственных интересов).
Не вдаваясь в сущность бюджетно-налоговых систем различных стран, отметим важность принципа выравнивания, т.е. перераспределения доходов с целью поддержания отдельных регионов. Но для регионов, выступающих в качестве доноров, это означает сокращение бюджетно-налоговых возможностей. Учитывая объективную необходимость поддержки отдельных (бедных, депрессивных) регионов, а также сложившуюся структуру хозяйства регионов, богатых природными ресурсами и обладающих более высоким налоговым потенциалом, необходимо строить бюджетно-налоговую систему на принципе справедливости, тем более что доходы богатых регионов обеспечиваются, по существу, за счет всей страны.
Принципиальным вопросом при таком порядке формирования бюджетно-финансовой политики является обоснование доли налоговых поступлений, которая должна быть централизована на всех уровнях управления. На федеральном уровне это устанавливается законодательно, однако отдельные регионы добиваются льготных условий. На региональном уровне определение фонда бюджетных ассигнований требует обязательного планирования необходимых средств для проведения региональных программ, финансирования общерегиональных объектов культуры, науки, здравоохранения. Оставшаяся часть бюджета региона (равно как и федерального) должна распределяться пропорционально численности населения. Такой подход обеспечивает более справедливое распределение бюджетных средств как между регионами, так и внутри них, чем одноканальное формирование бюджетов снизу вверх или сверху вниз.
Сущность региональных финансов
Рассмотрим основные аспекты функционирования финансовой системы субъекта Федерации.
Финансы субъекта Федерации представляют собой совокупность денежных отношений, возникающих по поводу формирования, распределения и использования региональных фондов финансовых ресурсов для решения текущих и возникающих социально-экономических задач региона.
Эти отношения складываются между органами государственной власти субъекта Федерации и населением, живущим на его территории, а также хозяйствующими субъектами, которые действуют на территории данного региона.
Региональные финансы включают:
средства регионального бюджета;
государственные ценные бумаги, принадлежащие органам государственной власти региона;
другие денежные средства, находящиеся в собственности региона.
В широком понимании финансы субъекта Федерации могут также включать его консолидированный бюджет. Региональные финансы основываются на следующих основных принципах:
самостоятельность;
бюджетный федерализм;
государственная финансовая поддержка (трансферты из федерального бюджета и целевые поступления);
прозрачность;
гласность.
Права собственника в отношении региональных финансов осуществляются органами государственной власти региона в соответствии с Конституцией России и Уставом субъекта Федерации.
Региональные финансы составляют экономическую основу государственной власти региона наряду с его собственностью, имуществом, находящимся в государственной собственности и переданным в управление органам государственной власти субъекта Федерации, а также другой собственностью, служащей удовлетворению потребностей региона.
Средства бюджета субъекта Федерации, региональные внебюджетные фонды входят в состав региональной собственности. Управляют собственностью субъекта Федерации его органы государственной власти. Права собственника в отношении имущества, входящего в состав собственности субъекта Федерации, от его имени осуществляют региональные органы государственной власти.
Региональные органы государственной власти имеют право передавать объекты государственной собственности региона во временное или постоянное пользование физическим и юридическим лицам, сдавать в аренду, отчуждать (приватизировать). Порядок и условия приватизации государственной собственности субъекта Федерации определяются его органами государственной власти самостоятельно.
Особое значение для региональных финансов имеет принцип бюджетного федерализма, который заключается в четком разграничении бюджетных доходов и расходов, а также тесном взаимодействии бюджетов различных уровней на основании соответствующих федеральных и региональных законов и соглашений между федеральным центром и субъектом Федерации. Региональные органы государственной власти по соглашению с федеральными органами государственной власти России могут передавать им право на осуществление части своих полномочий.
Наряду с этим региональные органы государственной власти не могут принимать правовые акты по финансовым и денежно-кредитным вопросам, отнесенным к ведению федеральных органов государственной власти Российской Федерации, также как и федеральные органы государственной власти не могут принимать правовые акты по вопросам, отнесенным к ведению региона.
В целях реализации своих полномочий региональные органы государственной власти:
участвуют совместно с федеральными органами государственной власти в разработке проектов федеральных законов и других нормативно-правовых актов по предметам совместного ведения России и региона;
осуществляют правовое регулирование по предметам совместного ведения, определенным федеральным законодательством;
участвуют в разработке и реализации федеральных целевых программ на территории своего региона;
создают условия для привлечения инвестиций в экономику региона в целях реализации федеральных и региональных программ в соответствии с федеральным законодательством.
Региональные органы исполнительной власти могут быть наделены полномочиями территориальных структурных подразделений органов исполнительной власти России в области финансовых отношений в соответствии с соглашениями, заключенными между органами исполнительной власти субъекта Федерации и федеральными органами исполнительной власти.
Территориальные структурные подразделения федеральных органов исполнительной власти могут быть наделены полномочиями региональных органов исполнительной власти в соответствии с действующими соглашениями, заключенными между региональными и федеральными органами исполнительной власти.
Субъект Федерации может самостоятельно устанавливать и вводить своими законами региональные налоги и сборы в соответствии с федеральным законодательством об основах налоговой системы, Налоговым кодексом Российской Федерации, основываясь на общих принципах налогообложения, установленных Конституцией РФ.
Состав и размеры доходов, поступающих в бюджет субъекта Федерации и бюджеты входящих в его состав муниципальных образований в форме отчислений от федеральных налогов и сборов (трансферты, целевые поступления, субсидии, субвенции, дотации и др.), определяются соглашением между федеральными органами государственной власти и органами государственной власти субъекта Федерации, если размер и порядок уплаты таких отчислений прямо не установлены федеральным законодательством.
Финансирование расходов федерального бюджета на территории региона может осуществляться через территориальные органы федерального казначейства, в том числе за счет налоговых и других платежей, взимаемых на территории субъекта Федерации и подлежащих перечислению в федеральный бюджет.
В целях разграничения полномочий между федеральными и региональными органами исполнительной власти по предметам совместного ведения региональные органы исполнительной власти заключают соответствующие соглашения с Правительством РФ.
Разграничение государственной собственности на территории субъекта Федерации, включая разграничение собственности на земельные, водные и другие природные ресурсы, на федеральную и региональную собственность, а также разграничение полномочий по управлению объектами федеральной собственности на территории субъекта Федерации производится, как правило, отдельными соглашениями.
Региональная финансовая политика
Региональные финансы – одна из важнейших составных частей государственных финансов. Они реализуются в рамках каждого конкретного региона в пределах их компетенции в вопросах законодательного регулирования, организации и управления финансовыми потоками.
Функционирование и развитие региональных финансов основываются на концепции региональной экономической политики, одной из составных частей которой является финансовая политика региона. Основными целями региональной финансовой политики являются:
обеспечение основ бюджетно-налогового федерализма в Российской Федерации, основанного на едином экономическом пространстве;
обеспечение единых минимальных социальных стандартов и равной социальной защиты в различных регионах;
выравнивание условий социально-экономического и финансового развития регионов;
приоритетное развитие регионов, имеющих особо важное стратегическое значение;
становление и обеспечение гарантий местного самоуправления.
Главная цель региональной финансовой политики – стабилизация производства и обеспечение экономического роста.
Одним из главных условий реализации региональной финансовой политики является обеспечение единства экономического пространства страны, определяемого общностью денежной, налоговой, бюджетно-финансовой систем, скоординированным развитием основных финансово-экономических институциональных структур.
Региональная финансовая политика во многом зависит от системы территориального разделения труда и производственной специализации хозяйства регионов РФ и обеспечивается следующими методами:
финансирование модернизации структуры хозяйства индустриально развитых районов;
обеспечение условий для привлечения финансовых ресурсов российских и иностранных инвесторов к созданию и эксплуатации предприятий в слаборазвитых районах, к развитию производств, в продукции которых заинтересована российская экономика;
привлечение инвестиций регионов России и иностранных государств в развитие общероссийской экономической инфраструктуры и ее включение в систему мировых коммуникаций;
обеспечение государственного регулирования цен на продукцию естественных монополий, выравнивающего условия предпринимательской деятельности в различных районах.
Важнейшими исходными пунктами региональной финансовой политики являются прогнозирование платежеспособного спроса и его регионального распределения, изучение региональных финансово-кредитных рынков, оценка финансовых возможностей регионов и стимулирование развития их собственного финансового потенциала для решения важнейших социально-экономических проблем.
Главной формой реализации региональной финансовой политики является разработка и осуществление федеральных целевых программ социально-экономического развития регионов, финансируемых за счет средств федерального бюджета, а также на долевой основе.
Основными формами реализации региональной финансовой политики являются:
участие финансовых ресурсов государства в наиболее эффективных инвестиционных проектах с использованием конкурсной и контрактной систем их реализации;
размещение федеральных заказов на поставку продукции для общегосударственных нужд;
финансовая поддержка наукоемких производств и развитие высоких технологий;
создание финансовых условий для формирования свободных экономических зон и технополисов в регионах, имеющих высокий научный и кадровый потенциал, а также развитую инфраструктуру;
финансовое содействие малому и среднему бизнесу.
Совершенствование финансовых и налоговых отношений между федеральным центром и регионами, а также между органами государственной власти и местного самоуправления направлено на повышение уровня бюджетной достаточности регионов и муниципальных образований. Для этого, на наш взгляд, необходимо закрепление за субъектами Федерации постоянных финансовых, и прежде всего налоговых, источников доходов для самостоятельного формирования бюджетов. Это позволит уменьшить неоправданные встречные финансовые потоки между бюджетами различных уровней, снизить объемы федеральной финансовой поддержки регионов, способных к самофинансированию.
Для реализации задач региональной экономической политики в бюджетно-налоговой сфере, по нашему мнению, необходимо обеспечить:
бездефицитность бюджетов большинства субъектов Федерации;
законодательное разграничение полномочий между федеральными и региональными органами государственной власти, а также органами местного самоуправления по осуществлению социально-экономической политики, формированию доходных и расходных статей соответствующих бюджетов, сбору и использованию налогов и других обязательных платежей;
возможность определять и учитывать финансовый и налоговый потенциалы при формировании бюджета каждого конкретного региона;
сбалансированность бюджетов всех уровней;
право – в пределах собственных финансовых ресурсов – самостоятельного принятия каждым органом власти на соответствующем уровне решений о направлениях и масштабах использования бюджетных средств;
контроль за целевым расходованием средств, выделяемых из федерального бюджета на социально-экономическое развитие регионов.
Особо следует отметить роль региональной финансовой политики в решении острых социальных проблем, требующих участия федеральных бюджетных средств. Основным элементом социальной политики является финансовое обеспечение минимальных государственных гарантий – минимальной заработной платы, минимальных пенсий и пособий, их регулярная индексация в соответствии с ростом потребительских цен.
Главные цели региональной политики в области доходов предусматривают: обеспечение условий для роста заработной платы, пенсий, пособий и других денежных доходов граждан России и стабилизацию уровня жизни населения, создание основы для его повышения во всех регионах страны.
Субъектам Федерации, которые не имеют достаточных средств для обеспечения гарантированного минимума доходов своего населения, требуется дополнительное выделение государственных финансовых ресурсов с учетом региональных различий в минимальных социальных стандартах.
Для минимизации отрицательных последствий расслоения общества региональная финансовая политика должна быть ориентирована на:
совершенствование налоговой системы путем постепенной отмены налогов на средства, направляемые организациями на потребление, при одновременном усилении налоговой нагрузки на индивидуальные, особенно сверхвысокие, доходы и имущество физических лиц;
введение на региональном уровне системы страхования заработной платы на случай неспособности работодателей выполнять обязательства по оплате труда.
В регионах с высоким уровнем социальной напряженности необходимо контролировать процесс банкротств убыточных организаций, используя в случае необходимости механизм их целевой поддержки путем выдачи льготных кредитов на развитие производства, дотации на выплату минимальной заработной платы.
1.2. Инвестиционные взаимоотношения в регионе
Инвестиционная политика как элемент экономической политики региона
Любой регион желает увеличить свое богатство посредством экономического роста. Как может регион ускорить экономический рост? Один из возможных путей – проведение экономической политики, в соответствии с которой региональные органы государственной власти могут направить ресурсы в перспективные для экономического роста отрасли.
Развитие народного хозяйства промышленно развитых стран, интегрированных в мировую экономику, показало, что рыночных сил саморегулирования недостаточно для того, чтобы самостоятельно преодолевать возникающие кризисы.
Прежде всего, из опыта мировых кризисов возникло осознание того, что государство должно активно вмешиваться в экономический процесс. Благодаря этому складывающаяся к определенному времени экономическая ситуация (например, неполная занятость или инфляция) должна быть изменена таким образом, чтобы, используя соответствующие средства (например, увеличение или сокращение денежной массы), можно было достичь поставленных социально-экономических целей (полная занятость или стабилизация уровня оптовых и розничных цен).
Таким образом, под экономической политикой понимают совокупность предпринимаемых органами государственной власти мероприятий, посредством которых, применяя соответствующие средства, воздействуют на экономический процесс для достижения поставленных целей.
Общие соображения в пользу экономической политики
Экономическая политика региона – это его стремление направить ресурсы в ту или иную отрасль, которую оно считает перспективной в отношении экономического роста. Поскольку это означает перемещение ресурсов из других отраслей, экономическая политика всегда предполагает развитие одних отраслей хозяйства за счет других. Главная проблема для этой политики – определение критерия отбора приоритетной отрасли, т.е. как выбрать те отрасли, которые получат поддержку за счет остальных.
Важно различать, какие отрасли должны стимулироваться и в каких должен происходить экономический рост. В рыночной экономике некоторые отрасли будут развиваться, другие – сжиматься под влиянием законов рынка. Для выработки действенной экономической политики региональные органы государственной власти должны быть в состоянии не просто определить отрасли, имеющие перспективы в будущем, они должны быть готовы к ответу на более важный вопрос: какие сферы хозяйства должны развиваться или сокращаться быстрее, чем их подталкивают к этому рыночные силы. Для того чтобы обосновать активную региональную программу, которая будет стимулировать переток ресурсов, необходимо показать, что этот процесс происходит слишком медленно, т. е. необходимо обосновать вмешательство региональных органов государственной власти наличием дефекта рыночного регулирования.
Обычно аргументы в пользу той или иной экономической политики не обязательно упираются в дефект рыночного регулирования. Вместо этого они содержат надежные с виду критерии для выделения тех или иных сфер экономики в качестве приоритетных для правительственной поддержки. По нашему мнению, региональные органы государственной власти должны способствовать развитию следующих отраслей:
с высокой добавленной стоимостью на одного работающего;
играющих роль "связующего звена";
имеющих потенциал роста в будущем;
позволяющих повысить вертикальную интеграцию предприятий региона.
Цели экономической политики
Экономико-политические мероприятия направлены на достижение определенных целей. Для контроля выполнения нужны соответствующие показатели (измерительные величины, масштабы). Подобные проектные задания выставляются на фоне определенной, сложившейся к данному времени экономической ситуации. Поэтому они являются отражением тех возможностей, которые в данное время кажутся вполне реализуемыми.
Повышение благосостояния региона обеспечивается реализацией целей экономической политики, имеющих своей главной задачей общеэкономическое равновесие в регионе. При достижении таких целей (рис. 1), регион получает экономические возможности регулировать цены, обеспечивать занятость населения, поддерживать торговый баланс, и создавать предпосылки для экономического роста.















Рис. 1. Цели экономической политики
К целям экономической политики относятся:
1. Высокий уровень занятости
В широком смысле слова под этим понимают полное использование всех факторов производства. В качестве масштаба служит степень загрузки совокупного производственного потенциала в народном хозяйстве. В узком смысле слова речь идет о полной занятости производственного фактора "труд".
Ввиду высокой и продолжающейся безработицы достижение полной занятости становится главной задачей экономической политики. Эта задача основывается в первую очередь на представлении о человеческой личности, по которому самоутверждению человека в процессе трудовой деятельности придается первостепенное значение. Кроме того, экономическая, а также политическая независимость работающего по найму человека обеспечивается в длительной перспективе только тогда, когда он уверен, что в любое время найдет для себя соответствующую своей квалификации работу.
2. Равновесие внешних экономических операций
В экономических связях с другими регионами и зарубежными странами преследуется цель сбалансировать поступающие и расходные платежи так, чтобы все торговые партнеры могли оставаться платежеспособными. Только в этом случае можно на длительный срок обеспечить себе преимущества, которые вытекают из международного и межрегионального разделения труда. К тому же экспорт гарантирует рабочие места и представляет собой важную движущую силу экономического роста.
3. Непрерывный и соразмерный экономический рост
Общий экономический рост означает увеличение предложения товаров и услуг, приходящихся на душу населения.
Экономический рост должен, помимо материального потребления скорее способствовать повышению качества жизни путем создания лучших условий окружающей среды, гуманизации рабочего места, лучшей системы здравоохранения и обеспечения старости.
4. Стабильный уровень цен
Если цены на потребительскую корзину в регионе составляют какую-то часть средней зарплаты в регионе, то изменение стоимости корзины должно происходить в таких же пропорциях как и изменение заработной платы или меньшими темпами. В этом случае цены не будут фактором, влияющим на инвестиционные желания и инфляционные ожидания населения.
Взаимосвязь отдельных целей
Отдельные цели экономической политики могут согласовываться между собой или оказаться несовместимыми.
Согласованное (совместимость)
Достижение поставленной цели благоприятствует одновременно реализации другой цели. Например, снижение уровня существующей безработицы при экономическом спаде способствует экономическому росту, ибо более полная загруженность факторов производства приводит к увеличению производства товаров.
Конфликт целей (несовместимость)
Цели конкурируют между собой, т. е. приближение к одной цели связано с отдалением от одной или нескольких поставленных целей. Например, в народном хозяйстве в период спада конъюнктуры затрудняется достижение целей: полная занятость, экономический рост и стабильный уровень цен. В результате сокращения денежной массы, сдерживается совокупный спрос, а следовательно, и рост цен. В то же время усиливаются тенденции спада, вследствие чего растет безработица и замедляется экономический рост. Односторонняя направленность экономической политики на полную занятость с помощью политики дешевых денег и высокой государственной задолженности с целью стимулировать совокупный спрос вызывает, как правило, "доморощенную" инфляцию. Одновременно нарушается также сбалансированность внешнеторговых операций, если на внешнем рынке проводится политика стабилизации, так как тогда сокращается экспорт из страны и увеличивается импорт.
Для того чтобы разрешить всю проблематику конфликта целей, экономическая политика стремится на практике к компромиссам: приоритет цели, наиболее подверженной нежелательному воздействию, с учетом прочих целей. Одним из основных направлений реализации экономической политики региона является инвестиционная политика.
Цели и задачи инвестиционной политики региона
Цель инвестиционной политики – создание условий для эффективных вложений в экономику региона. Под эффективными вложениями обычно понимаются такие инвестиционные вложения, которые помимо платы за риск инвестиций позволяют получить приемлемую для инвестора и для региона, принимающего инвестиции, экономическую выгоду в виде, например, прибыли от инвестиций. В этой связи, основным критерием для инвестора будет являться ожидаемая доходность на вложенный капитал в сопоставлении со степенью риска, а для региона – повышение бюджетной эффективности экономики региона.
Повышение бюджетной эффективности региона – положительное изменение регионального бюджетного сальдо, то есть либо инвестиции должны привести к росту доходов, либо к снижению расходов регионального бюджета.
На наш взгляд, основными условиями проведения разумной и привлекательной для инвесторов политики являются следующие условия:
доступная и полная информация об объектах;
установленная и прописанная процедура получения прав;
критерии определения победителей в случае тендеров за право;
понятный механизм оценки стоимости прав;
государственный институт регистрации прав;
государственные меры стимулирования и поддержки инвесторов.
В соответствии с заданными условиями могут быть сформулированы следующие задачи инвестиционной политики региона:
повышение общей инвестиционной привлекательности региона;
формирование новых источников налоговых и рентных платежей;
образование новых рабочих мест;
развитие инфраструктуры региона;
восстановление исторических объектов на территории региона;
формирование здоровой конкурентной среды;
поддержание благоприятного экологического климата в регионе;
создание условий для развития малого бизнеса на базе объектов недвижимости (прачечные, химчистки, парикмахерские, аптеки и т. п.).
Основные принципы инвестиционной политики в регионе (на примере Республики Татарстан)
Для достижения изложенных выше задач, при заранее сформулированных условиях, Республика Татарстан, используя предоставленные законодательством полномочия, основывает свою инвестиционную политику на принципах:
доброжелательности во взаимоотношениях с инвестором;
презумпции добросовестности инвесторов;
сбалансированности публичных и частных интересов;
открытости и доступности информации для всех инвесторов;
ясности и простоты инвестиционного процесса в Республике Татарстан;
равноправия инвесторов и унифицированности публичных процедур;
объективности и здравого экономического смысла в принимаемых решениях;
неизменности принятых решений;
взаимной ответственности властей Республики и инвесторов;
поддержки и стимулирования инвесторов (предоставление поручительств, дотаций, компенсаций, налоговых льгот, льгот по аренде, отсрочек и рассрочек).
Рассмотрим подробнее принципы поддержки и стимулирования инвесторов.

стр. 1
(всего 8)

СОДЕРЖАНИЕ

Вперед >>